微软前副总裁马特·韦洛索近日公开开火，说微软已经错失了这波AI浪潮，正在重蹈互联网和移动时代的覆辙。这位曾在微软首席执行官身边担任四年技术顾问的高管，抛出的数据相当刺眼——每季度烧掉375亿美元（约2715亿元人民币），但Microsoft 365的4.5亿用户里，96.7%的人拒绝使用Copilot的高级AI功能。

强行捆绑反而把用户推远了

微软的策略说白了就是”强推”——把Copilot直接预装到Windows 11任务栏和Office套件里，以为这样就能让用户就范。结果呢？用户不买账。付费数据更尴尬：4.5亿Microsoft 365用户里，只有约1500万人买了Copilot席位，付费率仅3.3%。

这让我想起当年Windows Phone的结局。微软在移动互联网时代就是这么输的——有技术、有资源，但就是做不出用户真正想要的产品。现在AI这波，看起来历史正在重演。

马特·韦洛索的核心观点很直接：微软已经错失了人工智能发展浪潮，当前的AI战略正在重蹈互联网与移动时代的覆辙，属于自嗨行为。

硬件生态也没带起来

过去一年，微软极力推动笔记本厂商集成NPU芯片，想复制当年Intel Inside的成功模式。但问题是，Windows和Office压根没开发出什么有价值的NPU用例。厂商跟着微软押注NPU，结果市场根本不买账。

更要命的是，作为AI编码核心平台的GitHub，服务可靠性已经降到90%以下。对于依赖GitHub的开发者来说，这意味着每十次操作至少有一次会出问题。AI时代的”基础设施”居然这么脆弱，说实话有点不可思议。

OpenAI绕开微软，直接杀入企业市场

就在微软还在为Copilot的付费率发愁的时候，OpenAI已经悄悄布局了一手——成立名为”OpenAI部署公司”的新部门，拿到超过40亿美元（约290亿元人民币）的初始投资，配备150名部署工程师，直接驻扎在财富500强企业里提供定制化AI解决方案。

这个打法很精明：绕开微软Azure这个中间商，直接切入利润最丰厚的企业服务层。对微软来说，这简直是釜底抽薪——全盘押注OpenAI、指望靠云服务变现的算盘，被OpenAI自己给砸了。

微软正在被动调整

面对用户的强烈反弹，微软已经开始缩减Windows 11中的Copilot功能，转而去优化原生用户界面性能。这等于承认了此前的策略有问题。但问题在于，每季度375亿美元的AI资本支出已经投进去了，现在调整方向，之前的投入怎么算？

股东们已经在问了：这么多钱投进去，到底什么时候能看到回报？微软的答案目前看来还很模糊。AI确实是未来，但砸钱不等于能砸出好产品，这个道理微软好像还没真正想明白。

OpenAI最近搞了一件大事，不是发布新模型，也不是搞融资，而是成立了一家新公司——OpenAI Deployment Company，简称DeployCo。5月11日官宣，首期投入超过40亿美元，投资方阵容包括TPG领投，Advent、Bain Capital、Brookfield联合创始，软银、高盛、Warburg Pincus等跟投，总共19家机构参与。

干了什么？买人、买公司、派工程师进驻客户

DeployCo的核心模式叫Forward Deployed Engineers（前沿部署工程师）。简单说就是：OpenAI把自己的工程师派到你公司里去，坐你旁边，跟你业务团队一起干活。识别哪些场景有高价值、重构关键流程、把模型接进你现成的数据和业务系统里。

为了快速启动，OpenAI同时宣布收购Tomoro——一家做企业AI咨询和工程的公司。Tomoro大概有150名部署工程师，给Tesco、Virgin Atlantic、Supercell这些大客户做过实时AI系统。这笔收购目前还在走监管审批。

另外还拉来了Bain & Company、Capgemini、McKinsey三家咨询公司做系统集成伙伴。这三家加起来服务的企业超过2000家，渠道优势明显。

为什么OpenAI要干这件事

OpenAI声称已有超过100万家企业在使用其产品和API。但大量企业卡在试点阶段，没法把AI真正嵌入核心生产系统。

这就是DeployCo瞄准的断层——从”试点”到”生产系统”之间的鸿沟。模型能力强只是入场券，流程跑通才是护城河。OpenAI自己显然也意识到了这一点：光靠卖API和ChatGPT Enterprise订阅，没法帮客户把AI真正融入日常业务。

从商业模式上看，这是一次比较大的转型。以前OpenAI赚的是调用费和订阅费，现在它要切入的是咨询和系统集成的钱。决策者从开发者变成CIO和CTO，预算从软件采购变成数字化转型项目。成败标准也变了——不再是API调用量，而是生产系统效果和业务指标。

几个值得关注的变量

首先，DeployCo进入的是一个已经有Palantir、埃森哲、微软Copilot混战的市场。OpenAI的优势是离模型研发最近，能第一时间拿到最新能力；短板是交付规模还没被验证，行业经验和客户内部政治处理能力需要时间积累。

其次，咨询伙伴关系怎么处理是个微妙的问题。Bain、McKinsey这些公司本身就是OpenAI的渠道，但它们也做系统集成。在客户的预算里，DeployCo的FDE团队和咨询公司之间是增量合作还是正面相撞，现在还不清晰。

还有一个数据安全方面的问题——客户的流程改造经验、业务数据会在多大程度上反哺给OpenAI的模型训练？这对很多企业来说是一条不能忽视的红线。

40亿美元是个大手笔。如果DeployCo能跑通一套可复制的行业交付模板，商业边界会比单纯的API供应商宽得多。但如果只是用钱砸扩张速度，那这笔投资的回报率可能就不那么好看了。